JURO11

JURO11: Tudo Sobre o Sparta Infra e Seu Potencial no Mercado de Infraestrutura

O fundo JURO11, conhecido como Sparta Infra, é uma opção de investimento em renda fixa que foca em debêntures de empresas do setor de infraestrutura. Criado com base na Lei 12.431, o fundo oferece isenção de Imposto de Renda (IR) para investidores pessoa física, além de proporcionar uma perspectiva de retorno atrelada à inflação, com meta de rendimento entre 1,5% a 2,5% acima da NTN-B. Com uma gestão ativa e uma carteira voltada para o financiamento de grandes projetos de infraestrutura, o JURO11 vem se consolidando como uma alternativa interessante para quem busca diversificar sua carteira de investimentos com foco no setor.

Neste artigo, detalharemos o que é o JURO11, suas características principais, informações de rendimento e como ele funciona dentro do contexto de fundos de infraestrutura.

O que é o JURO11?

O JURO11, formalmente chamado de Sparta Infra FIC FI-Infra, é um fundo de investimento em renda fixa cuja estratégia é investir predominantemente em debêntures de infraestrutura. Essas debêntures são títulos de dívida emitidos por empresas com o objetivo de captar recursos para financiar projetos relacionados à infraestrutura, como construção de estradas, aeroportos, ferrovias e energia.

As debêntures de infraestrutura, regidas pela Lei 12.431, oferecem um incentivo fiscal para investidores pessoa física, pois os rendimentos e ganhos de capital obtidos por meio do fundo são isentos de Imposto de Renda (IR).

Além disso, o JURO11 é gerido pela Sparta, uma gestora conhecida por sua experiência no mercado de renda fixa e no financiamento de grandes projetos de infraestrutura. A gestão ativa do fundo permite ajustes contínuos na composição da carteira, buscando maximizar o retorno e minimizar os riscos inerentes aos ativos de crédito.

Como Funciona o JURO11?

O JURO11 opera como um fundo de renda fixa atrelado à inflação, com a meta de oferecer rendimentos superiores ao índice IMA-B 5, que reflete a variação de preços de títulos públicos indexados à inflação. A meta de retorno do fundo é de 2% ao ano acima desse índice, o que torna o JURO11 uma opção para investidores que buscam proteção contra a inflação e, ao mesmo tempo, rendimentos mais atrativos em relação a outras opções de renda fixa.

Uma das principais características do JURO11 é a distribuição mensal de rendimentos. Ou seja, os cotistas recebem uma parcela dos rendimentos gerados pelo fundo todos os meses, o que pode proporcionar uma fonte de renda passiva. O valor do rendimento distribuído depende do desempenho dos ativos que compõem a carteira, e o fundo não possui taxa de performance.

Isenção de Imposto de Renda

Um dos grandes atrativos do JURO11 para investidores pessoa física é a isenção total de Imposto de Renda (IR) sobre os rendimentos e ganhos de capital. Essa isenção é válida para debêntures de infraestrutura, tornando o fundo ainda mais interessante para quem busca otimizar a rentabilidade líquida de seus investimentos.

Rentabilidade e Dividend Yield

Nos últimos 12 meses, o JURO11 apresentou um Dividend Yield (DY) acumulado de 14,12%, o que reflete a soma dos rendimentos distribuídos pelo fundo em relação ao valor das cotas. Além disso, o último rendimento distribuído foi de R$ 1,00 por cota, evidenciando o compromisso do fundo com a geração de receita para seus cotistas.

Composição da Carteira do JURO11

A carteira do JURO11 é composta majoritariamente por debêntures de empresas do setor de infraestrutura, o que proporciona uma diversificação de ativos dentro desse setor. Projetos de infraestrutura são, em sua maioria, de longo prazo, o que garante um fluxo de caixa estável e previsível para as empresas emissoras das debêntures. Isso pode resultar em uma maior segurança para os investidores, uma vez que os rendimentos estão diretamente ligados ao sucesso desses projetos.

Debêntures de Infraestrutura

As debêntures de infraestrutura são títulos de dívida que financiam projetos de grande porte em áreas críticas para o desenvolvimento econômico do país, como transporte, energia e saneamento básico. Ao investir no JURO11, o investidor está, indiretamente, financiando esses projetos, o que pode ser uma maneira de contribuir para o crescimento da infraestrutura brasileira, além de obter rendimentos potencialmente atrativos.

O fundo busca ativos que ofereçam um retorno superior à média do mercado, com uma política de investimento focada em ativos indexados à inflação, o que protege o capital do investidor contra a perda de poder de compra ao longo do tempo.

Principais Indicadores do JURO11

O JURO11 possui atualmente um patrimônio líquido de R$ 2,09 bilhões, com um total de 20.571.677 cotas emitidas e distribuídas entre 80.564 cotistas. A liquidez média diária do fundo nos últimos 30 dias foi de R$ 6,73 milhões, o que facilita a compra e venda de cotas no mercado secundário por meio do home broker, utilizando o código JURO11 na B3.

Além disso, o fundo apresenta um P/VP (preço sobre valor patrimonial) de 1,04, o que indica que as cotas estão sendo negociadas levemente acima do valor patrimonial. Isso pode ser um indicativo de que o mercado tem uma expectativa positiva em relação ao desempenho futuro do fundo.

Taxa de Administração

O JURO11 cobra uma taxa de administração de 1% ao ano, o que é competitivo em relação a outros fundos do setor. Não há cobrança de taxa de performance, o que pode ser um ponto positivo para investidores que desejam evitar custos adicionais vinculados ao desempenho do fundo.

JURO11: Distribuição e Gestão Ativa

A distribuição mensal de rendimentos é uma das características mais atrativas do JURO11. Os cotistas recebem pagamentos mensais proporcionais ao rendimento gerado pelos ativos da carteira, o que pode ser interessante para aqueles que buscam uma fonte de renda recorrente.

A gestão ativa do fundo permite à Sparta ajustar a composição da carteira de acordo com as condições de mercado e o desempenho dos setores de infraestrutura. Essa flexibilidade permite que o fundo responda rapidamente a mudanças no cenário econômico, o que pode ajudar a proteger os investidores contra eventuais volatilidades.

JURO11 no Contexto dos FI-Infra

O JURO11 se enquadra na categoria dos FI-Infra, ou Fundos de Investimento em Infraestrutura, que têm como objetivo financiar projetos estratégicos para o desenvolvimento nacional. Esses fundos são regulamentados pela Lei 12.431 e oferecem incentivos fiscais como a isenção de Imposto de Renda para investidores pessoa física.

O segmento de infraestrutura no Brasil é considerado um dos mais promissores, com uma demanda crescente por melhorias em transporte, energia e saneamento. Assim, os FI-Infra, como o JURO11, proporcionam uma forma de os investidores participarem desse setor, ao mesmo tempo que beneficiam de rendimentos indexados à inflação.

Conclusão

O JURO11 oferece uma forma de investimento voltada para o setor de infraestrutura, com rendimentos mensais, proteção contra a inflação e isenção de Imposto de Renda para investidores pessoa física. A gestão ativa da Sparta e o foco em debêntures de infraestrutura proporcionam um diferencial no mercado de renda fixa, especialmente para aqueles que buscam diversificação e exposição ao setor de infraestrutura.

No entanto, é essencial que os investidores avaliem cuidadosamente seus objetivos de investimento, perfil de risco e horizonte de tempo antes de tomar qualquer decisão. O JURO11 oferece uma série de vantagens, mas, como qualquer investimento, também apresenta riscos que devem ser ponderados.

Sugestão de Links Internos:

• Guia Completo sobre Fundos de Renda Fixa
• Fundos de Infraestrutura: O Que São e Como Funcionam
• Isenção de Imposto de Renda em Investimentos: Tudo que Você Precisa Saber

Sugestão de Links Externos:

• Portal B3 sobre Fundos de Infraestrutura
• Sparta sobre FI-Infra

Perguntas Frequentes sobre o JURO11

Como funciona a isenção de Imposto de Renda no JURO11?

A isenção de IR é válida para investidores pessoa física sobre os rendimentos e ganhos de capital obtidos no fundo, conforme regulamentado pela Lei 12.431, que incentiva o financiamento de projetos de infraestrutura.

Qual é a rentabilidade do JURO11?

Nos últimos 12 meses, o JURO11 apresentou um Dividend Yield de 14,12%, com uma meta de rentabilidade de 2% ao ano acima do IMA-B 5.

O JURO11 é um fundo de renda fixa?

Sim, o JURO11 é um fundo de renda fixa, investindo majoritariamente em debêntures de infraestrutura, que são títulos de dívida emitidos por empresas do setor.

Quais são as taxas cobradas pelo fundo?

O JURO11 cobra uma taxa de administração de 1% ao ano e não possui taxa de performance.

Como funcionam os rendimentos mensais?

O JURO11 distribui rendimentos mensalmente, com base no desempenho dos ativos que compõem sua carteira, o que pode proporcionar uma renda recorrente para os cotistas.

Como posso investir no JURO11?

As cotas do JURO11 podem ser adquiridas diretamente na B3, através de qualquer plataforma de home broker, utilizando o código JURO11.